雲端策略中心精進版之16~天量後反轉

除了價量背離後跌破低點之外，另一個需要提高警覺的賣出訊號是天量天價之後，股價跌破創天量天價當天的起漲點。因為如果發生這種事情，代表當天大量的追高買盤，全部被套牢，除非後市有更強有力的買盤去消化這些套牢賣壓，否則就要小心這是一個反轉的訊號。

以下圖為例，高檔套牢區有大量的成交張數，一旦股價跌破，短期內大家一看到上面有那麼大等著解套的賣壓，通常不大會去追價買進，因此而形成一個短空的機會。

為了找出這樣的股票，我寫了一個腳本如下:

Input: day(200, "計算天期");
Input: _Dist(60, "距離"); 

variable:Maxv(0); 
MaxV = Highest(Volume, day); 
//找出區間天量
variable:MaxH(0);
 MaxH = Highest(High, day);
//找出區間最高價
variable:Kprice(0), Kdate(0);

if Maxv = v and MaxH = H then
//今量是區間高量且今日高點是區間高點 
begin
 KDate = Date;
 Kprice = L;
//找出區間天量天價的日期及當日最低價
end; 
if GetSymbolField("TSE.TW","收盤價")
<average(GetSymbolField("TSE.TW","收盤價"),10)
//大盤屬於空頭格局
then begin
Condition1 = C[2] crosses below KPrice
//前天收盤價跌破天量天價當天的最低價 
and C[1] < KPrice 
//昨天還在天量天價當天最低價之下
and C < KPrice
//今天也還在天量天價當天最低價之下
and Datediff(Date, KDate) <= _Dist;
//今天距離天量天價當天的日期差在一定範圍內
Condition2 = Average(Volume[1], 5) >= 1000;
//昨日量五天移動平均大於1000張
Condition3 = C < C[1];
//今天收跌
condition4=lowest(low,day)*1.4<kprice;
//從低點上來漲幅超過四成
Ret = Condition1 And Condition2 
And Condition3 and condition4;
end;

由於這種創天量天價的股票大多是小型股，所以我拿有量的中小型股來跑回測，出場點設定是十天之後。

過去三年的回測報告如下:

從回測報告上可以發現，超過五成的中小型股如果出現這樣的情況，後市看跌。