程式交易始祖：賴利威廉斯,相當倚重開盤價在策略中的應用,我們今天利用大師的方法來驗證一下台股的開盤現象!
根據大師的說法,開盤價分成四個區域,分別是:
1.開高過昨高,今天開盤的價格,超過昨日的最高價,是最強勢的開盤!
2.開漲不過昨高,今天開盤價大於昨天的收盤價,但是不大於昨天最高價!
3.該跌不過昨低,今天開盤價小於等於昨天收盤價,且大於等於昨天最低價,屬於偏弱格局
4.開低跌過昨低,今天的開盤價小於昨天的最低價,是相當弱勢的開盤!
我們先統計看看,最近一年來,全部上市櫃普通股的開盤價,在各區的分佈比例,如下圖:
明顯可見的是,雖然過去一年來台股呈現了多頭走勢,但開低比例卻是偏高的54%(第3,4區總和)!!這部分我們之後再做進一步討論!
我們利用XS把這四個區域的資料統計起來,用收紅能力來評估開盤價這四個區域和收盤價的關係。
定義收紅能力:將收盤價除以開盤價後減去1,取百分比。若此值大於0,則會呈現實體紅Ｋ棒,若此值小於0,則會呈現實體黑Ｋ棒。
將這四個區域裡的所有資料都用收紅能力計算過一輪,標準化後放在一起比較看看,是不是有什麼不一樣的地方？
如圖可以看到四條標準分佈線。對於第2,第3區而言,多數的收盤價看起來都落在開盤價附近,並沒有特別大的變動差,但比起第3區,第2區有些偏左邊傾了!
接下來才是我們的重點:開在第1區和第4區的比較。
這兩個區域很有趣,開高的那邊,明顯往左邊黑Ｋ區域偏離,而開低那邊,也是明顯往右邊紅Ｋ棒偏離,而且紅棒平均拉昇幅度,比黑Ｋ棒跌幅還高出4成多!! 這樣來看,開偏低買進搶短的贏面,是比開高放空還來得高上一些!
我們透過這樣的資料分析,明確定義出開高收黑Ｋ與開低收紅Ｋ的操作方式,是等同把每一種具有相當把握的型態,轉換成XQ自動判讀並跳出的訊號,從而大大提升進出場效率!!