打造自己的台灣50

By | 2016-08-09

最近投資台灣50非常紅,各種基於台灣50所衍生的交易策略愈來愈流行,我被問到一般人有沒有辦法自己建構一個每一季按最新財報調整的投資組合,並且績效比台灣50還好,我試了幾個指標之後,發現從長線來看,拿全市場最高的股東權益報酬率排名前五十名的股票來組成投資組合,績效會比台灣50還好。

隨著利率的沒有最低只有更低,大量資金從定存流出,股票市場也開始流行存股概念,台灣50這樣的績優股大組合,也成為市場熱門標的,月成交值持續維持在高檔

080903

於是我被問到一個議題: 一般人能不能根據一定的標準,自己做出一個裡頭有10檔,20檔到50檔股票的投資組合,然後每一季財報公佈時像台灣50一樣,定時檢視,調整投資組合,並且,績效可以打敗台灣50,這樣就不用付管理費給元大投信了。

我試了一些方法,發現把整個市場中股東權益報酬率最高的前50檔股票,模仿台灣50,建構成的投資組合,能夠達到這樣的要求

股東權益報酬率是長線衡量一家公司的最佳標準

XS選股平台有排行的功能,我透過這個功能找出過去三年全市場股東權益報酬率最高的前50檔股票

080904

挑出的股票如下

080905

080906

如果我們把其中的營建股,靠轉投資處份及土地處份等非恆常性報酬給過濾掉,會扣掉九檔股票,剩下的41檔股票,如果我們在三年前就買進並且長抱到昨天,其中會有27檔股票賺錢,14檔賠錢,勝率達到近66%,平均報酬率高達將近170%。

同時期加權指數的報酬率是10%,而台灣50的報酬率是26%

除了用股東權益報酬率之外,我還試了一些如營收成長率之類的指標,但報酬率的波動太大,勝率也不夠高,目前最好的標準還是股東權益報酬率。

 

大家可以試著學習ETF的編制精神,建構自己專屬的一籃子股票投資組合,我若有找到更好的指標,再來跟大家報告

 

 

 

你可能會有興趣的文章

回應